SPDR Gold Trust GLD ETF - 금 현물에 최초로 투자한 ETF

SPDR Gold Trust GLD ETF

 

GLD 는 금현물에 최조로 투자한 ETF 입니다. 런던 금고에 보관된 금괴를 사용하여 금 현물 가격 및 비용등을 추적합니다.

 

GLD는 최초로 금 현물에 투자한 ETF 입니다. GLD는 현물의 가격과 매우 밀접한 관계가 있으며, 펀드의 NAV는 LBMA PM Gold Price를 사용하여 결정 됩니다.

 

MSCI ESG

AAA	AA	A	BBB	BB	B	CCC
LEADER		AVERAGE			LAGGARD

● MSCI ESG 등급은 장기 위험 및 기회에 대한 포트폴리오 복원력을 나타 냅니다.

● MSCI ESG 품질평가 점수는 리스크 및 기회를 관리하는 기초자산 보유 능력 입니다.

 

등급	점수
-	-

금 현물에 투자하며, 등급과 점수는 없습니다.

 

 

ETF 기본정보

상품명	GLD
운용사	State Street Global Advisors
상장일	2004-11-18
검토일	2020-11-23
매수비용($)	175.69
운용비용(%)	0.40
관리중인 자산($)	73.41B
평균 스프레드(%)	0.01
평균거래량	9,679,325
베타계수(5년)	0.06
분배금 수익률(1년,%)	0
추종인덱스	Gold Spot
관리종목수	1

모든 자료는 검토일 기준입니다. 검토일 에서 시간이 많이 경과한 경우 또는 운영사의 정보변경, 시장의 변동등에 의해 기술된 내용이 일치하지 않을 수 있습니다. 이점 양해 부탁드립니다.
ETF는 분배금이라는 표현을 쓰지만, 편의상 배당이라고도 표현하겠습니다. 분배금 수익률은 1년 기준입니다.모든비용은 달러($)입니다.

유명한 금관련 ETF인 GLD 입니다.

 

좋은 거래량과 자산, 스프레드 비율을 가지고 있습니다.

 

GLD는 1좌당 1/10 온스로 가격을 책정한 상품입니다.

 

ETF 보유종목

종목명	비중(%)
주식 기타(Gold Trust)	100

금 현물에 투자하는 상품입니다. 

금보유량(2020년 08월 기준)	ton
GLD ETF	1,258
미국	8,133
독일	3,364
이탈리아	2,451
프랑스	2,436
러시아	2,299
중국	1,948
한국	104

GLD의 금 보유량은 2020년 8월 기준 한국을 넘어서고 있습니다. 한국의 약 10배 가까운 금 보유량 입니다.

 

GLD의 금은 해외 여러 금고에 나눠서 보관 중으로 알려져 있습니다.

 

위험성 및 변동성

10년	Alpha	Beta	R2	Sharpe  Ratio	Standard  Deviation
GLD	3.53	0.27	7.80	0.15	16.31
SPY	-0.07	1.00	100	0.95	13.51
QQQ	5.04	1.05	83.47	1.20	15.61
DIA	-0.69	0.98	94.14	0.88	13.62

2021년 2월 28일 데이터 입니다.

 

GLD는 둔하게 움직이며, 적은 변동을 보여주만 하락장에서의 방어 후 수익은 그다지 좋지 못 했습니다. 낮은 베타로 인해 알파가 높아 보이지만, 실제 기대수익은 낮은 편입니다. 투자 목적에 따라 다르지만 개인적으로 시장 변동성이 클때 리밸런싱을 통해 위험자산으로 교체하는 방법이 좋을 것 같습니다.

 

ETF 수익률

GLD는 코로나 하락장에서 좋은 방어를 보여 줬습니다.

 

불확실한 시장 상황에서 어느정도 상승을 보이다 시장 경제가 살아날 조짐과 함께 수익률이 감소 하는 모습입니다.

 

후행수익률(%) - Total Return % (Price) - 2021년 2월 28일

	1-Month	3-Month	YTD	1-Year	3-Year	5-Year	10-Year
GLD	-6.26	-2.92	-9.28	9.05	8.98	6.40	1.63
SPY	2.78	5.50	1.73	30.83	14.00	16.71	13.31
QQQ	-0.13	5.04	0.13	53.73	24.38	26.21	19.66
DIA	3.41	4.77	1.43	24.12	9.66	15.93	12.28

금은 그 자체의 생산력이 없으며, 시세차익을 통한 투자수익을 노리는 상품 이라 생각됩니다.

 

1년, 3년 수익률을 봐도 위험 자산만큼의 수익률을 보이고 있지 않습니다.

 

ETF 분배금

분배금은 없습니다.

 

 

END 마치며

좋은 거래량과 자산, 스프레드를 가지고 있으며, 운용 보수는 0.40% 입니다.

 

금 현물에 투자하는 상품이며, 선물 투자시 롤오버로 인한 손실의 위험이 없습니다.

 

금 자체는 생산력을 가지고 있지 않기 때문에 시세 차익에 의존해야 하는 상품이며, 워렌 버핏은 2020년 금보단 금광 회사에 투자 했다 매도한 이력이 있습니다.

 

워렌 버핏은 금은 극히 일부부만 산업(IT), 의료용으로 소비되고 나머진 귀금속과 투자수요(ETF등)로 소비되는 관상용인 금에 투자한다는 건 비생산적이라고 말한바 있습니다.

 

비생산적인 금보단 배당도 나오고 채굴 과정에서 부가치가 생성되는 배릭골드(금속채굴업)에 투자한 게 아닌가 싶지만 얼마안가 매도를 합니다.

 

인플레이션이나 안전자산으로 보유를 고려 하신다면 검토해 볼만한 상품입니다.

모든 자료는 검토일 기준입니다. 검토일 에서 시간이 많이 경과한 경우 또는 운영사의 정보 변경, 시장의 변동 등에 의해 기술된 내용이 일치하지 않을 수 있습니다. 이점 양해 부탁드립니다. 

또한, 본 내용은 개인적인 생각, 단순 데이터, 뉴스 비교로 투자에 어떠한 강요나 요구하는 글이 아니며, 투자에 따른 책임은 투자자 자신에게 있습니다. 항상 소신 것 좋은 투자를 하셔서 좋은 결과가 있기를 기원하겠습니다.